摘要：吴大葱交易理念，做期货交易出场时机、风险控制、心态管理都缺一不可！
关键词：吴大葱，峰级战法，裸K分析，定式交易，期货市场，风险控制。
吴大葱，本名吴佳栋，复旦大学新财商研究中心主任，0529全球操盘手节发起人，05年起每个交易日都有交易持仓单至今从未间断，从业至今获荣誉无数，3起3落的人生经历练就成熟稳健交易技术，曾创连续17个月收益30%+神级记录，现致力于新财商教育赋能事业，带领团队为实现帮助一亿家庭实现财富正增长的使命而奋斗！
资金安全原则
做期货最重要的是什么？出场时机、风险控制、心态管理都缺一不可，出场时机决定起点，心态管理会受性格因素影响，需要后期不断的磨练与调整，而风险控制的关键却在于资金的分配与管理。哪怕是再有天分的投资者，资金管理也是道必须逾越的门槛，只有掌握它，才能将亏损降到最低，避免大起大落。
投资者进入市场的资金，实际上已经变成一种博弈的筹码，一种待开发的资源。当投资者运用资金进行交易时，其资金既是他进攻的武器和获利工具，同时也是别人窥视的猎物和未来的战利品，在你窥视别人的钞票时，其他人也在盯着你的钱袋。所以，普通投资者身处高风险的市场，任何时候都不要忘记自身资金的安全。为什么防暴警察在执行任务时要穿上避弹衣，占领隐蔽地形？那是因为他们攻不忘守，战不忘护，懂得在争取完成任务的过程中，需要尽量保存自己，减少一切不必要的牺牲。我们做交易，也要穿“避弹衣”，也要占领“隐蔽地形”,也应该做到攻不忘守，战不忘护。
资金管理，即对手中即将进场的资金进行合理配置，包括投资组合设计，风险承受度，仓位调整等方面。真正会利用手中资金赚钱的人，不是追求一时暴涨的人，而是能够对风险进行控制，将损失降到最小的人。下面，我们来看进行合理的资金管理需要遵循哪些原则。
做交易要保护自己的资金，除了理念、分析和战术技巧等因素之外，还有几个问题要强调，一个是思想上应高度重视止损，这是保证自身资金安全最基本的要求。另一个是慎选交易时机，这是保证资金安全的策略手段。再一个是控制交易频率，这也是一种控制风险的策略手段，交易过于频繁，交易质量难免会相应降低，这样必然会影响到资金的安全。总之，投资者必须将资金安全放在首位，凡是不利于风险控制的事情都应该充分重视，慎重对待，通过各种有效措施来把好风险控制这一关。只有这样，才能让自己的资金在相对安全的情况下去争取交易盈利。
资金效率原则
资金投入市场，安全固然很重要，但它不是目的，只有获利才是唯一的目的，因此不能只讲安全不讲获利。如果户口有二十万资金，长时间只用一两万来做交易，其余的放在那里睡大觉，这样做不叫安全，而叫无效率。因此，资金管理除了有个安全原则外，还有个效率原则，交易者需要尽可能发挥资金的使用效率。尤其在期货市场上不能让保证金大量闲置，每次交易持仓时间过长也会降低资金的使用效率。
比如100万元资金，如果每次交易只使用10%的资金，即使这次交易获利100%（这并不那么容易），对于资金来说只是10%的回报，期货投资以小博大的功能没有发挥作用。另外，如果每次交易持仓时间太长，一年只做几次交易，不仅盈利的不确定性增加，而且资金的使用效率也很低。据说1公斤木炭燃烧与1公斤TNT炸药爆炸所释放的能量差不多，但是因为释放效率不同，所产生的效果也大相径庭。
效率原则强调的是资金的使用高效率，即所谓的效益最大化。这个原则基本上适合所有需要投入资金的生意贸易，自然也适合金融和证劵交易。如何追求资金效益最大化？最直接的方法当然是让资金高效运转了，不过，实现资金高效运转好办，要在保证资金安全的前提下高效运转就不好办了。强调资金安全必然使交易带有保守的倾向而降低获利能力，而强调高效运转则使交易带有进取的倾向而增加交易风险，两种倾向是相互关联而又相互抵触的；风险最小化与利润最大化是对立统一的一对矛盾。我们认为，解决这个矛盾的最佳思路是两个字：“兼顾”。就是说，强调效率时要考虑资金的安全，强调安全时要考虑资金的效益，不能顾此失彼。既然安全原则和效率原则都应该坚持，而我们又无法做到两全其美，那就只好在兼顾上做文章了。
风险和利润是一对怪胎，它们互不相让又互相牵扯，在降低风险和提高利润期望值之间，人们往往会顾此失彼。从这个角度看，“兼顾”这篇文章还真不好做。幸好，交易中风险与利润之间并不存在正比关系，如果技术分析到位，操作策略恰当，小风险也能谋取大利润，故“兼顾”这篇文章还是可以做的。
要做到保障资金安全和提高资金使用效率的兼顾，首先在思想上要有明确的认识，不能片面追求其中的某个方面而疏忽另一方面。既要重视对资金的保护，又要克服恐惧心理，既要有对利润最大化的追求，又要克服贪婪的心理。做交易和做人一样，太执着不是好事。有时适当增加承受风险的心理准备和降低对高利润的预期，可以使我们在失败时少些烦恼，成功时多些愉悦和多一些满足感。总之，安全与效率之间的关系一定要先理顺。至于具体措施方面，除了正确分析操作和合理止损等手段外，还有一样要讲究，就是关于资金使用的合理配置问题。
待续。
本文为吴大葱老师原创文章，如果有用于微信公众号或其他任何形式的转载，敬请标明文章作者及出处。
了解更多内容关注微信公众号：和讯微课堂
助理微信和讯秀秀：hexun-xiuxiu
郑重声明：本文版权归原作者所有，转载文章仅为传播更多信息之目的，如作者信息标记有误，请第一时间联系我们修改或删除，多谢。
